[주식] 한국예탁결제원 주가 분석리포트 요약 (2023.05.31) (1)

출처: 한국예탁결제원 http://www.seibro.or.kr

기업 분석리포트 요약페이지

분석리포트: 2023년 5월 31일 ​​​

 

한국예탁결제원 주가 분석리포트 ​

(투자의견 / 적정주가 / 종가 / 증권사 순서) ​ ​ ​ ​

 

 

1. 롯데칠성음료❨005300❩ 롯데칠성-2H23 Outlook

□ 롯데칠성의 2H23 연결기준 매출액과 영업이익 성장률은 각각 +8.5%, +27.6% YoY 가 예상된다

□ 음료와 주류 두 사업부문 모두 영업 기초체력 레벨업 속도가 시장기대치대비 높은 상황으로, 보수적 가정의 대외변수를 고려했음을 감안한 영업실적 추정치의 추가 개선 가능성을 열어둔다

BUY 245,000 140,000 하이투자증권 ​ ​

 

2. 기아❨000270❩ 기아-EV로 한단계 또 높아질 브랜드 가치와 ASP

□ 잃어버린 3천만대 수요의 Pent-up Demand는 23년부터 시작

□ 진행형인 ASP상승 사이클: 브랜드 가치 상승과 RV 비중 증가, ADAS 등 전장화 확대, 다음은 EV 비중 증가에 따른 ASP 상승 지속

□ 낮은 재고 수준과 낮은 인센티브 유지, 판매 호조 등 호실적 지속 전망. 하반기 EV9, 24년 EV3, EV4, K3 신형 등 신차 출시 모멘텀 지속

매수 130,000 85,900 SK증권 ​ ​

 

3. 현대자동차❨005380❩ 현대차-Pent up demand와 카플레이션 최대 수혜 기업

□ SUV, D세그 차량 증가 + 전장화 증가 + EV비중 증가 = 차량 가격 상승은 진행형

□ 계속되는 ASP상승 사이클: SUV와 D세그 비중 증가, ADAS 등 전장화 확대, 다음은 EV 비중 증가에 따른 ASP 상승 지속

□ 낮은 재고 수준, 도매판매 호조 등 실적 호조 지속 전망. 하반기 신형 싼타페, 24년 아이오닉7 출시 등 모멘텀 지속

매수 320,000 200,000 SK증권 ​ ​

 

4. 삼성전자❨005930❩ 삼성전자-하반기 DDR5 점유율 회복 시작 예상

□ 2Q23 출하 반등세 예상 상회, 3Q23 출하 증가 지속 전망

□ 하반기 DDR5 점유율 회복 시작, 연말 HBM3 런칭 기대

매수 90,000 71,400 SK증권 ​

 

5. NH투자증권❨005940❩ NH투자증권-이익 체력의 점진적인 회복 기대

□ 경쟁사 대비 부담 요인❨부동산 금융, CFD❩이 상대적으로 적음

매수 13,000 9,990 미래에셋증권 ​ ​

 

6. DB 하이텍❨000990❩ DB하이텍-가동률 하락 중이나 SiC, GaN 공정개발로 기회 모색

□ 1분기 실적은 매출 2.982억원, 영업이익 830억원으로 각각 전년비 24%, 45% 감소

□ 2023년 연간 실적은 매출 1.18조원, 영업이익 4,319억원으로 전년대비 감소 전망

□ 한편, 회사는 12인치 파운드리로의 사업 진출 계획을 밝혔으나 최소 3년 이상의 시간이 소요될 것으로 예상됨

BUY 70,000 60,400 유진투자증권 ​ ​

 

7. 농심❨004370❩ 농심-2H23 Outlook

□ 농심의 2H23 연결기준 매출액과 영업이익 성장률은 각각 +6.2%, +42.6% YoY 이 예상된다.

□ 원부재료 부담 지속에도 기대치 이상의 외형성장과 고정비부담 하락이 마진에 반영되면서 기대치가 영업실적을 따라가며 상향조정되는 흐름이 이어지고 있다

BUY 520,000 439,000 하이투자증권 ​ ​

 

8. 삼영전자공업❨005680❩ 삼영전자-전기차 충전모듈 전해콘덴서 공급

□ 자동차용 콘덴서의 안정적인 성장

□ 안정적인 재무구조 & Valuation 절대 저평가

BUY 13,000 9,950 이베스트투자증권 ​ ​

 

9. 삼성전기❨009150❩ 삼성전기-스마트폰 부진 vs. 전장 MLCC 기대

□ 1분기 실적은 매출 2조 218억원, 영업이익 1,401억원으로 컨센서스 상회

□ 2023년 실적은 매출 8.67조원, 영업이익 9,008억원 예상

□ 2024년 실적은 매출 8.93조원, 영업이익 1.14조원으로 개선될 전망

BUY 160,000 147,500 유진투자증권 ​ ​

 

10. 삼성전기❨009150❩ 삼성전기-스마트폰 부진 vs. 전장 MLCC 기대

□ 1분기 실적은 매출 2조 218억원, 영업이익 1,401억원으로 컨센서스 상회

□ 2023년 실적은 매출 8.67조원, 영업이익 9,008억원 예상

□ 2024년 실적은 매출 8.93조원, 영업이익 1.14조원으로 개선될 전망

BUY 160,000 147,500 유진투자증권